中小企融資能有多難?
2013年03月06日 , 星期三

「一位小型企業東主走進銀行要求貸款…」這也許不是最引人的笑話開場白,然而對無數香港中小企來說,要走進融資之門可不是開玩笑的事。中小企往往被形容為香港經濟的「命脈」,箇中原因顯而易見:香港擁有30萬間中小企業,佔企業總數的98%、僱員佔全港總勞動人口的48%、收入佔私營機構總收入的60%

儘管中小企的重要性不容忽視,但若要融資來增長業務,中小企卻較任何類別的借貸人往往面對更多困難。銀行一向對中小企貸款審批嚴緊,要求苛刻繁重,審批率偏低。究竟原因何在﹖中小企還有哪些其他融資途徑呢﹖

中小企向銀行借貸困難重重?

擁有超過15年零售銀行經驗的GMF有限公司創辦人及行政總裁單國偉解釋:「由於中小企規模小、經營年資短或者信貸記錄欠佳,因此銀行視之為高風險借貸人;又或者因為某些中小企所從事的行業是銀行拒絕借貸的。此外,貸款予中小企是高成本的業務,因為處理貸款的成本不會因應貸款額的多少而增減,因此,銀行寧願批核單一筆數額龐大的貸款,也不願意借貸多筆小數目。況且中小企借貸一般較難提供抵押品作保證,若與擁有相關物業作按揭抵押的置業貸款相比,銀行亦必須為中小企借貸撥備更多資本,相對令貸款營利減少。」

那麼,香港的中小企還有哪些其他的融資途徑﹖

單國偉表示:「很遺憾,香港的中小企融資途徑並不多。私人貸款、透支和信用卡對中小企融資幫助不大。雖然香港政府推出多項措施加強中小企融資,例如『中小企融資擔保計劃』,但申請資格和擔保準則頗嚴苛,推動銀行向中小企貸款的力度不大。」

鑑於中小企市場的借貸需要,特別是那些需要在短時間內獲得短期現金以把握商機或維持營運的小型公司,一種創新的非銀行融資產品 —「卡賬貼現」在2009年由GMF引入香港。「卡賬貼現」是專門為接受以信用卡付款的企業(一般是零售店、餐廳和酒吧等)提供融資,也同時適用於任何接受信用卡結賬的商戶。在香港,「卡賬貼現」是一種首開先河的融資工具,能協助企業發掘其資產的蘊藏價值 — 商戶的未來信用卡營業額,而非現時的交易應收賬,或現有發票的買賣。

香港尚未流行

「卡賬貼現」業務始於1990年代,在美國、加拿大和英國等國家現已發展成熟。「卡賬貼現」有別於傳統的銀行貸款,它是一種「買賣應收賬」的交易,而該應收賬就是商戶的未來信用卡營業賬項。企業將一筆固定的未來信用卡營業額(「購買額」)以折扣售予「卡賬貼現」供應商,以換取現金供今天使用。其後,商客會透過其信用卡收賬銀行或機構,將其每日的信用卡營業賬項,按一個預計的固定比率分拆部份出來支付予「卡賬貼現」供應商,直到分拆額累積至「購買額」總數為止。由於商戶每天的信用卡營業額會有起跌,因此「卡賬貼現」供應商按固定比率收取的款項亦然。這種方式令「卡賬貼現」具高度靈活性,充分配合商戶生意週期的起伏,幫助他們成功經營業務。「卡賬貼現」不設定期還款和定額還款,所以商戶不會因在淡季仍要定期定額還款而拖累業務。「卡賬貼現」自動扣數,運作簡單,方便無憂,令商戶有更多的時間專注於營運自己的業務。

單國偉表示:「『卡賬貼現』以簡單的申請手續和迅速批核為中小企提供快速方便的融資,讓中小企把握突發商機,同時能支援其擴展業務、租用新舖、為旺季入貨或翻新現有店舖,最終有助他們長遠經營和發展業務。」

「卡賬貼現」資訊:

www.gmfgroup.com